Flexibele premieregeling (FPR): beleggingspools en maandcyclus (berichten 10, 13, 14 en 15)

De maandcyclus van de FPR: orders, beleggingspools en units van T-4 tot T+3

De definitieve Release 2027 beschrijft één FPR-model (#124) met twee delen: orders (berichten 5 en 6) en beleggingspools (berichten 10, 13, 14 en 15). Deelnemers nemen via units deel in beleggingspools; de cohortenpool als laag tussen cohort en beleggingspool is vervallen. De maandcyclus kent drie momenten: T-4 (orders, voorlopige waarde, stuurinformatie en renterisicoprofiel), T (uitvoering) en T+3 (bevestiging, definitieve NAV en betaalinformatie). De figuren 8 en 9 van de handleiding tonen twee administratieve inrichtingen, met de CVP geunitiseerd of in euro, en geen twee modellen; in Release 2026 beschreef de handleiding nog twee ordermodellen.

Stappen

• T-4PUO en BADe PUO stuurt de orderopdracht (5) naar de BA; de BA stuurt de voorlopige NAV (13) naar de PUO en de netto stuurinformatie (10) naar de fiduciair; de PUO stuurt de pensioenprojectie (3) als renterisicoprofiel naar de fiduciair en de LDI-manager. Bij een CVP in euro gaat er ook een kasinstructie (bericht 2) naar de fiduciair. 00541 00555b 00553 0001c
• TLDI-manager en FM / vermogensbeheerdersUitvoering op het LDI-mandaat en de niet-LDI-portefeuilles; de uitgevoerde transacties gaan terug naar de BA, zonder SIVI-bericht.
• T+3BADe BA stuurt de orderconfirmation (6) en de definitieve maandultimo-NAV (13) naar de PUO en daarna de betaalinformatie (14) naar de fiduciair, die laat afwikkelen; kasafwikkeling via SWIFT. 00542 00555b 00556
• GebeurtenisgedrevenVermogensbeheerketen → PUOCorporate actions (15) zodra dividenden, rebates of productwijzigingen zijn verwerkt. 00557

Bron: Handleiding paragraaf 4.3 en 4.3.1 (maandcyclus), figuren 8 en 9; issue #124